Para el 30 de abril, el banco Sindicato Federal de Crédito de San Francisco en la Misión con 40 años de antigüedad se fusionará con una institución más grande si su balance general no mejora, según funcionarios.
Para evitar esto, los directores están tratando de recaudar $250,000 dólares.
“Hemos estado peleando por nuestras vidas”, dijo Roberto Hernández, ex director del sindicato de crédito quien hace poco regresó como director. Si se ven forzados a fusionarse, preferirían hacerlo con una institución grande del Norte de California que escogió la Administración Nacional del Sindicato de Crédito, dijo.
No está claro si la sucursal en la Misión podrá recaudar el dinero que necesita para permanecer independiente. Hasta ahora, dijeron los directores, han recaudado $50,000 dólares en gran parte de otros sindicatos de crédito que han mostrado simpatía por su situación.
Cherie Umbel, de la oficina de asuntos públicos y pertenecientes al congreso para la Administración Nacional del Sindicato de Crédito, escribió en un correo electrónico la respuesta a la pregunta sobre las opciones de la sucursal del banco en la Misión: “la solución al proceso no se ha finalizado”.
Cuando se le preguntó si era posible que la sucursal en la Misión recaudara dinero para evitar una fusión, respondió por escrito que “los sindicatos de crédito han logrado esto antes”.
Existen 7,402 sindicatos de crédito asegurados de manera federal, pero sólo 1,109 están clasificados como de bajo ingreso y sólo 326 de ellos poseen membrecías parecidas al tamaño de la sucursal del banco en la Misión asociados a un área geográfica e ingresos limitados.
“Somos un sindicato de crédito para el desarrollo de la comunidad”, dijo Margaret Libby, miembro de la junta y director ejecutivo del Centro Financiero de la sucursal del banco en la Misión (Mission SF).
Esto significa que Mission SF hace que los residentes de bajo ingreso sean una prioridad. El sindicato de crédito ha sido líder en ofrecer alternativas bancarias a residentes de bajo ingreso, quienes pagan cargos muy altos para hacer uso de los lugares para cobro de cheques en el Distrito de la Misión.
Asimismo, Mission SF ha estado involucrado en iniciativas como enseñar a ser financieramente responsables y con Bernal Bucks, una divisa local para comerciantes y residentes de Bernal Heights. El sindicato de crédito, de acuerdo al sitio en línea de Bernal Bucks, emitiría una tarjeta de débito para la divisa.
Hernández y otros dijeron temer que estas iniciativas lleguen a un fin si el sindicato de crédito se fusiona con una institución que está fuera del estado. Los directores preferirían permanecer independientes. Si eso es imposible, entonces preferirían fusionarse con una institución local como el Sindicato de Crédito Federal del Centro Cooperativo en Berkeley.
Mission SF, el cual tiene activos por $6.1 millones de dólares a finales del año pasado, se vio envuelto en la crisis hipotecaria de 2008. Pero a diferencia de instituciones más grandes, no ha tenido ayuda federal.
Su pequeño tamaño significa que tuvo tres malos préstamos y algunos activos problemáticos que pusieron en peligro al sindicato de crédito, según el tesorero.
Se tuvo que ejecutar una hipoteca por más de $400,000, y hoy día el sindicato de crédito tiene la casa en propiedad y la renta. Los otros dos préstamos fueron hipotecas secundarias.
Dave De Graff, tesorero de la junta, habló sobre las hipotecas secundarias y dijo que “el muchacho que la ejecutó y el banco que obtuvo la primera [el que se quedó con la casa] y nosotros nos quedamos sin nada. Básicamente, esos préstamos absorbieron nuestras reservas”.
Aunque las hipotecas secundarias se consideran riesgosas, los reguladores dijeron en un correo electrónico que el 40 por ciento de la gente de Mission SF ofreció hipotecas secundarias. Los bancos más grandes evitan también riesgos al vender sus préstamos a Freddie Mac y Fannie Mae, pero los reguladores escribieron en respuesta a las preguntas escritas que “la mayor parte de los sindicatos pequeños de crédito carecen de economías de escala que hacen que la participación sea viable”.
Los reguladores federales consideran el 7 por ciento como un sindicato de crédito suficientemente capitalizado. Cuando un sindicato de crédito cae por debajo del 6 por ciento, la Administración Nacional del Sindicato de Crédito requiere un Plan de Restauración del Coste Total para delimitar cómo el sindicato de crédito restaurará su capital al 7 por ciento o más.
Libby subrayó que muchos sindicatos de crédito operan bajo dichos planes. Mission SF ha estado operando bajo uno desde mayo de 2010, respondió por correo electrónico. El sindicato de crédito logró los objetivos trimestrales en junio y septiembre de 2010, indicó Libby. Más tarde, otro préstamo de bienes raíces salió mal a finales de 2010 y el sindicato de crédito cayó por debajo del 2 por ciento, lo cual activó una ventana de tiempo de 90 días.
En esa época, “el NCUA se pudo fusionar, conservar, liquidar o haber tomado otra acción regulatoria” en contra del sindicato de crédito, dijo Libby. Con base en la apelación que presentó Mission SF, los reguladores de la junta votaron para tomar otra acción habiéndole dado al sindicato de crédito 90 días adicionales o hasta el 30 de abril. La fecha límite anterior fue enero 31.
Los directores señalaron que el programa federal TARP intervino para ayudar a los bancos que están fracasando, pero que no ha hecho nada para ayudar a los sindicatos de crédito más pequeños que tradicionalmente brindan servicio a clientes de bajos ingresos. Hace poco, dijeron, los reguladores han dificultado todavía más el que el sindicato de crédito supere sus problemas actuales.
“En este momento eso es el cambio: estamos bajo una estructura reguladora mucho más estricta”, dijo De Graff. “En el pasado nos dieron más tiempo”.
Los préstamos pendientes totales de Mission SF aumentaron substancialmente en los últimos 10 años mientras que las cifras de membrecías han bajado. En 2000 tuvo 2,782 miembros y $3.8 millones de dólares en préstamos pendientes. Para junio de 2010, los préstamos pendientes habían aumentado a $5.7 millones de dólares, pero aumentaron en septiembre 2008 a $7.9. La membrecía bajó a 2,426 para septiembre de 2010.
Aunque el 10 por ciento e las hipotecas secundarias de Mission SF y el 10 por ciento de sus primeras hipotecas se podrían haber considerado como problemáticas, De Graff dijo que le está yendo bien al portafolio del banco de 129 préstamos de automóviles.
No está claro qué sucederá en las siguientes semanas. Hubo tres fusiones asistidas a sindicatos de crédito en 2008, 10 en 1009 y 10 en 2010, según reguladores federales.
Los reguladores han creado una oficina de asuntos para mujeres y minorías para ayudar a los sindicatos de crédito que se encuentran en problemas, pero Umbel de la Administración Nacional del Sindicato de Crédito dijo que la nueva oficina no estaba involucrada en el proceso de resolución para Mission SF.
